Deset velmi dobrých let, na které je radost navazovat

Petr Čížek je výraznou osobností světa investic. Známe ho jako spoluzakladatele a předsedu představenstva INVESTIKA, investiční společnost, a.s., jejíž fondový kapitál čítá téměř 20 miliard korun. Tohoto úctyhodného výsledku dosáhly aktivity po deseti letech na trhu. Jeden z fondů, INVESTIKA realitní fond, je dnes největším nebankovním retailovým fondem v Česku a na Slovensku. Nejsou to však jediné úspěchy tohoto muže a jeho týmu, těch by se dalo vyjmenovat opravdu hodně. Když mám tu čest se s ním občas potkat na tiskové konferenci, dostanu vždy důvod k přemýšlení. Nad tím, proč co dělám a proč to nedělám lépe. Proč nejsem odvážnější, rychlejší a rozhodnější. Proč se řítím životem po cestě kompromisů a s ohledem na všechno možné. Proč míjím záměrně příležitosti dělat věci jinak, když se nabízejí úchvatné možnosti. Koupu se ve svých vlastních dilematech a vím, že to už tak ale zůstane… Petr Čížek však pro mne zůstane symbolem inspirativní dělné energie, slušnosti, skromnosti a pokory. Nabízí tvář ojedinělého vizionáře. Před těmi deseti lety se rozhodl přesvědčit část národa, aby mu svěřil své peníze, že je dokáže dobře zhodnotit. Bylo to v době, kdy se o investování veřejnost moc nezajímala a investiční společnosti neměly zrovna nejúžasnější pověst. Vsadil na splašeného koně, kterého zkrotil v jasnou strategii, jež funguje.

Máte za sebou první desetiletí úspěšného podnikání v oblasti investic. Jaké milníky upřesňovaly vaši vizi i odvahu?

V roce 2025 oslavila INVESTIKA deset let svého působení na českém trhu a zpětně musím říct, že to bylo deset velmi dobrých let, na které je radost navazovat. Za zásadní považuji získání licence od ČNB a následné budování produktové nabídky – zejména otevření fondů zaměřených na nemovitosti, akcie a peněžní trhy.

Mezi další klíčové milníky řadím postupnou expanzi do dalších evropských států a překročení hranice jedné miliardy eur pod správou – a to díky důvěře více než 100 000 drobných investorů.

Byly začátky INVESTIKY složité, nebo spíš veselé a adrenalinové v tom nejlepším slova smyslu?

Začátky byly náročné především proto, že INVESTIKA byla na trhu nováčkem bez historie a tradice, takže investorům jsme mohli nabídnout především svůj příběh a jasně definovanou filozofii přístupného a srozumitelného investování. Z hlediska emocí to byla kombinace adrenalinu a velké energie. Projekt jsme rozjížděli společně s bratrem a kolegou Milanem Růžičkou – celý tým měl dohromady šest lidí. Náročné bylo mimo jiné vysvětlovat lidem, proč je důležité starat se vedle fyzického také o finanční zdraví a jak do toho náš koncept „investování pro každého“ přirozeně zapadá.

Naučily vás něčemu zkušenosti, které přišly?

Určitě – a řekl bych, že se učím pořád. Překvapila mě hlavně dynamika změn posledních deseti let. Scénáře, které jsme na začátku řešili jako teoretické varianty, realita často velmi rychle překonala – ať už šlo o pandemii covidu, vysokou inflaci, nebo geopolitické změny.

Z těchto období si odnášíme jedno hlavní poučení: klíčem k dlouhodobé stabilitě je kvalitní diverzifikace, disciplinované řízení rizik a důraz na fundamentální hodnotu aktiv. Covid byl přitom specifický právě tím, že šlo o nepředvídatelnou situaci, která prověřila odolnost trhu i schopnost reagovat rychle a věcně.

Vaším záměrem bylo a je nabídnout možnost investování všem a do všeho, přitom jednoduše a srozumitelně. Nebyla to až příliš velkolepá představa?

V době, kdy jsme s touto vizí začínali, byla pro část trhu skutečně nezvyklá. Přesto jsme byli přesvědčeni, že dlouhodobě udržitelné investování není a nemá být výsadou úzké skupiny lidí.

Současně bych ale nesouhlasil s formulací „investovat do všeho“. V produktové oblasti jsme konzervativní – vybíráme pouze investice, které považujeme za vhodné pro širokou veřejnost. Naším cílem bylo investování zpřístupnit a zároveň zachovat základní principy: transparentnost, srozumitelnost a odpovědné řízení rizik. To jsou předpoklady, aby naši klienti mohli investovat dlouhodobě a s klidem.

Dnes s INVESTIKOU mohou zájemci vkládat své prostředky už do pěti fondů, mohou si zajímavě „spořit“ na důchod, být podílníky nemovitostí, investovat do největších světových firem. Oč je největší zájem?

Dlouhodobě největší zájem evidujeme o nemovitostní fond, který je vlajkovým produktem společnosti. Důvod je přirozený – nemovitosti jsou pro většinu investorů srozumitelnější a „hmatatelnější“ než řada jiných investičních nástrojů. Zároveň zde hraje roli očekávání investorů v oblasti stability a ochrany hodnoty úspor v čase, zejména v obdobích zvýšené inflace nebo tržní nejistoty.

Jeden z fondů se jmenuje DYNAMIKA fond unikátních příležitostí. Co si pod tím představit?

Fond DYNAMIKA je koncipován tak, aby umožnil využívat specifické investiční příležitosti v oblasti prémiového rezidenčního developmentu, které se objevují na trhu a svým charakterem se liší od tradičních dlouhodobých strategií.

Z pohledu investora je zásadní, že takový fond může mít odlišný profil rizika a výnosu než konzervativněji zaměřené produkty. Proto klademe důraz na to, aby investor vždy přesně chápal, jakou strategii fond sleduje a za jakých podmínek dává smysl jej zařadit do portfolia.

Jak těmto příležitostem rozumí generace lidí, kterým je dnes 60–70 let, a jaký postoj k investování zaujímá generace Z?

U starších generací často přetrvává historicky formovaný postoj, který upřednostňuje vysokou míru jistoty a kontrolu nad úsporami. Investování jako takové bylo dlouhou dobu vnímáno spíše jako doména zkušených či majetnějších lidí. U mladších generací pozorujeme pozitivní posun – tyto ročníky začínají investovat dříve a více si uvědomují potřebu dlouhodobé finanční přípravy, zejména s ohledem na důchodové zabezpečení. Zároveň očekávají jednoduchost, rychlost a dobrou uživatelskou zkušenost, což klade vyšší nároky na kvalitu komunikace i distribučních kanálů. U generace Z navíc rezonuje snaha postupně budovat portfolio a vytvářet si dlouhodobě pasivnější příjem.

Co nabídnout právě těm starším, které investování láká, ale nemají zkušenosti, na rozdíl od finančních prostředků, a bojí se svěřit peníze jiným subjektům než bankám?

Základem je poskytnout maximální srozumitelnost, transparentnost a pocit kontroly. Investor bez zkušenosti potřebuje jasně pochopit, jak produkt funguje, jaká jsou rizika a co od něj může realisticky očekávat.

Pro část těchto investorů jsou nemovitosti přirozeně srozumitelnou volbou – jde o aktivum, které si dokážou konkrétně představit, případně ho i navštívit. Naší ambicí je, aby investor porozuměl podstatě produktu v krátkém čase a měl k dispozici všechny informace pro informované rozhodnutí.

Právě na bankovních účtech leží v České republice „ladem“ obrovské částky, které se lidem dnes vlastně nijak nezhodnocují. Čím je přesvědčit k tomu, aby nechali své peníze pracovat? Je to generační záležitost, hodně emočně laděná, je to jednostranný a zbytečně konzervativní pohled na vlastní finance, nebo spíše pohodlnost? Bojí se mnozí o své úspory, je pro ně přijatelnější „vidět“ na své peníze na spořicím účtu, než je svěřit odborníkům?

Téma rozinvestování široké veřejnosti je komplexní. Historicky bylo mnoho generací v našem regionu vedeno ke spoření a k vyšší averzi k riziku. Cestu proto vidím v postupném budování důvěry – na jednodušších a srozumitelných produktech, například na peněžních fondech, a v podpoře pravidelného investování nižších částek.
Obecně to vnímám jako otázku edukace a porozumění, nikoliv přesvědčování. Řada lidí drží peníze na účtech z obavy, aby neudělali chybu, případně proto, že nemají dostatek informací o rozdílu mezi spořením a investováním. Základní princip je jednoduchý: dlouhodobě peníze bez zhodnocení ztrácejí reálnou hodnotu. Pokud lidem srozumitelně vysvětlíte principy investování a nabídnete rozumný, konzervativní první krok, často se sami začnou aktivně zajímat o efektivnější správu svých úspor.

Svět peněz je světem čísel a argumentů. Mohl byste jejich prostřednictvím charakterizovat úspěchy uplynulých deseti let v historii INVESTIKY?

Deset let na trhu, více než 40 miliard korun v obhospodařovaných a administrovaných fondech a přibližně 125 000 klientů. Tato čísla jsou důležitá – ale pro mě mají smysl hlavně jako důkaz důvěry, tedy že nám lidé svěřují prostředky opakovaně a dlouhodobě.

Za deset let jsme se posunuli mezi největší nezávislé investiční hráče na trhu. Spravujeme desítky miliard korun, máme rozsáhlou klient­skou bázi a portfolio aktiv napříč Evropou. Vybudovali jsme firmu postavenou na disciplíně, transparentnosti a dlouhodobosti – a to je v investicích to nejcennější.

A s jakým podnikatelským předsevzetím vstupujete do roku 2026?

Naším cílem je být i nadále důvěryhodným partnerem pro klienty i partnery. Současně chceme pokračovat v růstu s důrazem na kvalitu, disciplínu a dlouhodobou udržitelnost. Růst pro nás není samoúčelný – je výsledkem správně nastavených procesů, robustního řízení rizik a důvěry investorů. Chceme dále rozvíjet produktové portfolio a naplňovat naši vizi poskytovat srozumitelné investice drobným investorům v regionu střední Evropy.

za odpovědi poděkovala Eva Brixi